Uber 和滴滴，從同一項(xiàng)業(yè)務(wù)出發(fā)的中美兩艘「巨輪」，正在駛向不同的方向。
Uber Q2 季度財(cái)報(bào)顯示，外賣(mài)業(yè)務(wù)盈收已經(jīng)高于網(wǎng)約車(chē)業(yè)務(wù)，成為真正的「現(xiàn)金牛」;另一方面滴滴宣布核心業(yè)務(wù)(網(wǎng)約車(chē))已經(jīng)盈利，或者說(shuō)有些薄利了，七夕當(dāng)日訂單達(dá)到了 5000 萬(wàn)單，目前也在基于出行不斷嘗試新業(yè)務(wù)。
乍一看，Uber 似乎正在向美團(tuán)外賣(mài)靠攏，依靠本地生活服務(wù)完成從出行公司到以出行為基礎(chǔ)橫向擴(kuò)張的進(jìn)化。同樣作為網(wǎng)約車(chē)巨頭的滴滴，會(huì)不會(huì)跟上 Uber 的步伐?
網(wǎng)約車(chē)巨頭鐘情外賣(mài)
外賣(mài)成為了 Uber 當(dāng)下最亮眼的業(yè)務(wù)。
根據(jù) 8 月中旬 Uber 發(fā)布的 2020 第二季度財(cái)報(bào)顯示，Uber 的營(yíng)收為 22.41 億美元，與去年同期的 31.66 億美元相比下降 29%。
Uber 的主要營(yíng)收來(lái)源于三方面：出行、外賣(mài)，以及貨運(yùn)。本季度，Uber 共享出行業(yè)務(wù)營(yíng)收為 7.90 億美元，與去年同期的 23.76 億美元相比下降 67%;外賣(mài)業(yè)務(wù)營(yíng)收為 12.11 億美元，與去年同期的 5.95 億美元相比增長(zhǎng) 103%，如不計(jì)入?yún)R率變動(dòng)的影響，同比增長(zhǎng) 110%。
在 Uber 最大的市場(chǎng)，北美地區(qū)仍舊處于疫情不容忽視的時(shí)刻，人們盡量避免出行，因此 Uber 的出行業(yè)務(wù)還未恢復(fù)常態(tài);相應(yīng)地，居家隔離過(guò)程中極大催生了外賣(mài)需求，導(dǎo)致本季度 Uber 的「副業(yè)」反而超過(guò)主業(yè)，一舉成為營(yíng)收之最。
雖然這個(gè)結(jié)果具備一定的偶然性，還不能下確定結(jié)論表示 Uber 已經(jīng)是一家外賣(mài)公司。但是從 Uber 的發(fā)展道路來(lái)看，在網(wǎng)約車(chē)出行市場(chǎng)萎靡，自動(dòng)駕駛商業(yè)化還有一定距離的時(shí)候，外賣(mài)業(yè)務(wù)的增長(zhǎng)的確一定程度上提振了 Uber 的業(yè)績(jī)表現(xiàn)。用 Uber CEO 達(dá)拉 · 科斯羅薩西(Dara Khosrowshahi)的話(huà)說(shuō)：「三年前我們的 UberEats 業(yè)務(wù)還剛起步，現(xiàn)在體量已經(jīng)超過(guò)打車(chē)業(yè)務(wù)，我們用了三年時(shí)間，又在內(nèi)部創(chuàng)建了第二個(gè) Uber。」
UberEats 正是 Uber 的外賣(mài)業(yè)務(wù)。2016 年正式推出之后，一直處于高速增長(zhǎng)階段，在本季度之前也是 Uber 第二大營(yíng)收來(lái)源。
Uber 毫不掩飾對(duì)外賣(mài)業(yè)務(wù)的渴望。尤其在 Uber 與 Lyft 因?qū)⑺緳C(jī)分類(lèi)為獨(dú)立承包商而不是公司雇員，與美國(guó)加州法院產(chǎn)生強(qiáng)烈沖突，甚至可能被迫退出美國(guó)最重要的市場(chǎng)之一時(shí)。
今年 7 月，Uber 以 26.5 億美金的價(jià)格收購(gòu)了一家外賣(mài)配送公司 Postmates。美國(guó)外賣(mài)市場(chǎng)已經(jīng)形成 DoorDash、UberEats、Grubhub 與 Postmates 四家公司占領(lǐng) 99% 的市場(chǎng)份額，其中 DoorDash 占據(jù) 45%。
值得一提的是，UberEats 曾對(duì)其他兩家公司都動(dòng)過(guò)心思。UberEats 曾經(jīng)被傳出 73 億美金收購(gòu) Grubhub，但因?yàn)閮r(jià)格問(wèn)題和涉嫌壟斷，最終不了了之;2020 年初，Uber 與 DoorDash 也討論過(guò)合并的可能性，協(xié)議最終也未達(dá)成。
有外媒指出，UberEats 與 Postmates 合并后將成為市場(chǎng)份額最大的送餐應(yīng)用。
出行公司做外賣(mài)能賺錢(qián)嗎?
在外賣(mài)業(yè)務(wù)高速增長(zhǎng)，Uber 正在向美團(tuán)外賣(mài)「靠攏」的同時(shí)，可能很多人想象不到的是，UberEats 并不是一項(xiàng)賺錢(qián)的業(yè)務(wù)。
以 Uber 2020 第二季度的財(cái)報(bào)為例，Uber 出行業(yè)務(wù)的調(diào)整后 EBITDA(即未計(jì)入利息、稅項(xiàng)、折舊及攤銷(xiāo)的凈利潤(rùn))為 5000 萬(wàn)美元，與去年同期的 5.06 億美元相比下降 90%;外賣(mài)業(yè)務(wù)的調(diào)整后 EBITDA 為 - 2.32 億美元，相比之下去年同期為 - 2.86 億美元。
也就是說(shuō)，盡管網(wǎng)約車(chē)業(yè)務(wù)營(yíng)收下降了將近 70%，但它依然是賺錢(qián)的。外賣(mài)和去年同期營(yíng)收相比雖然翻倍，卻處于巨額虧損的狀態(tài)。
為什么會(huì)出現(xiàn)這樣的狀況?
Uber 的官方解釋為：「向送貨司機(jī)的累計(jì)付款已經(jīng)超過(guò)了消費(fèi)者支付的累計(jì)送貨費(fèi)。」換句話(huà)說(shuō)，對(duì)司機(jī)端的補(bǔ)貼還在加大，包括對(duì)司機(jī)的額外激勵(lì)措施，針對(duì)疫情為司機(jī)做的必要防護(hù)措施等。這不僅是 Uber 的問(wèn)題，其他幾家外賣(mài)公司也都在虧損中獲取市場(chǎng)份額。
然而網(wǎng)約車(chē)的盈利模式在幾年以前就被人摸透：當(dāng)運(yùn)力到達(dá)一個(gè)臨界點(diǎn)時(shí)，平臺(tái)便會(huì)出現(xiàn)大規(guī)模盈利。外賣(mài)業(yè)務(wù)本質(zhì)上也有這層意思，科斯羅薩西在財(cái)報(bào)后的電話(huà)會(huì)議中就提到一點(diǎn)：外賣(mài)正在從「奢侈品」逐漸變成尋常的業(yè)務(wù)，可以看出疫情對(duì)于培養(yǎng)用戶(hù)習(xí)慣作出了不少貢獻(xiàn)，也為規(guī)模化打下了良好基礎(chǔ)。
從 Uber Eats 虧損同比收窄也能看出，至少 Uber 在這項(xiàng)業(yè)務(wù)中是有盈利希望的。2020 年第二季度 UberEats 的訂單量比去年同期翻倍，但虧損同比收窄，在更大的訂單量下虧損不會(huì)更多，說(shuō)明 UberEats 的利潤(rùn)率有所提高。
另外一個(gè)關(guān)鍵指標(biāo)是它的傭金率(Take Rate)。即 Uber 從產(chǎn)生的總訂單額(Gross Bookings)中獲取的比例，覆蓋 Uber 的交易傭金、營(yíng)銷(xiāo)費(fèi)用等。傭金率衡量了互聯(lián)網(wǎng)平臺(tái)將 GMV 轉(zhuǎn)化為凈收入(Net Revenue)的能力，Uber Eats 在第二季度的傭金率為 12.7%，比上一季度有所提高。如果不計(jì)入司機(jī)激勵(lì)補(bǔ)貼，Uber Eats 的傭金率為 18.8%。作為對(duì)比，美團(tuán)在 2020 年第二季度的傭金率為 11.7%。
Uber 將外賣(mài)業(yè)務(wù)的傭金率提高的原因歸結(jié)為市場(chǎng)規(guī)模增加，包括合作餐廳和用戶(hù)數(shù)量增長(zhǎng)，以及激勵(lì)支出合理化。也就是說(shuō)，Uber 拿外賣(mài)掙到的錢(qián)全部投入到疫情當(dāng)中對(duì)司機(jī)補(bǔ)貼和增加市場(chǎng)規(guī)模，如果長(zhǎng)期來(lái)看，Uber Eats 完全有可能賺錢(qián)。科斯羅薩西也強(qiáng)調(diào)，公司在 2021 年底之前將實(shí)現(xiàn)盈利。
而外賣(mài)公司盈利無(wú)非在幾個(gè)關(guān)鍵點(diǎn)：降低成本、提升效率，或者增加抽傭。當(dāng)然這么做的前提是規(guī)模，Uber 為了擴(kuò)大規(guī)模，已經(jīng)將觸手伸到其他領(lǐng)域，包括雜貨店和超市的同城配送，以及類(lèi)似閃送模式的 Uber connect。
從這一季度開(kāi)始，Uber 將出行(Rides)更名為 mobility(移動(dòng))，外賣(mài)業(yè)務(wù)(Eats)更名為 delivery(交付)，足以看出這家公司的野心。
這也符合 Uber 的戰(zhàn)略，此前 Uber 就提過(guò) Uber everything 的大戰(zhàn)略，即在 Uber 上什么都能送，從 Uber Eats 發(fā)展來(lái)看，再次肯定了 Uber 作為運(yùn)力平臺(tái)的價(jià)值。
基于運(yùn)力的平臺(tái)邏輯
如果拿美團(tuán)外賣(mài)業(yè)務(wù)作比較，不難發(fā)現(xiàn)外賣(mài)這個(gè)生意的困難之處，以及它的「臨界點(diǎn)」。
美團(tuán)直到 2019 年第二季度才實(shí)現(xiàn)整體盈利，這時(shí)美團(tuán)外賣(mài)已成立 6 年。盈利的主要原因是美團(tuán)外賣(mài)毛利率大幅提升，從 2018Q1 的 14.4% 提升到 22.3%。對(duì)于毛利率的大幅改善，美團(tuán)解釋為運(yùn)力充足，二季度天氣狀況比較好，可以最大限度地減少對(duì)于騎手的季節(jié)性獎(jiǎng)金支付，而且旺季訂單量大，訂單密度大，騎手單次可以配送的訂單較多。
沒(méi)錯(cuò)。雖然外賣(mài)盈利總體來(lái)看只有幾個(gè)關(guān)鍵點(diǎn)，但影響外賣(mài)業(yè)務(wù)的因素其實(shí)很多，包括天氣、旺季淡季訂單量增減等等。同樣，外賣(mài)盈利也取決于規(guī)模的增長(zhǎng)。美團(tuán)外賣(mài)花了 6 年建立起的上百萬(wàn)騎手和復(fù)雜的即時(shí)配送網(wǎng)絡(luò)，就是對(duì)規(guī)模最好的解讀證明。
同樣作為運(yùn)力平臺(tái)的滴滴，能不能走上「外賣(mài)」這條路?
從邏輯上講，滴滴做外賣(mài)這件事是跑得通的，只是要付出很大代價(jià)。
滴滴此前嘗試過(guò)外賣(mài)配送，被外界形容為「與美團(tuán)打車(chē)開(kāi)戰(zhàn)」，但燒了 10 億元之后停止進(jìn)攻，滴滴外賣(mài)業(yè)務(wù)不了了之。
「外賣(mài)比打車(chē)更考驗(yàn)調(diào)度能力，何況美團(tuán)和阿里依舊在競(jìng)爭(zhēng)當(dāng)中，滴滴想從中切下蛋糕極其困難。」一位業(yè)內(nèi)人士曾經(jīng)向極客公園(ID：geekpark)表示。據(jù)他回憶，滴滴當(dāng)時(shí)宣布投入 100 億元打進(jìn)外賣(mài)市場(chǎng)，但對(duì)于已經(jīng)形成美團(tuán)、餓了么雙強(qiáng)的市場(chǎng)格局，100 億元并不能帶來(lái)多少聲響。
但這并不意味著滴滴沒(méi)有「外賣(mài)基因」。在墨西哥和巴西兩個(gè)國(guó)家，滴滴在出行和外賣(mài)業(yè)務(wù)上雙雙站穩(wěn)，成為當(dāng)?shù)厣罘?wù)的主要?jiǎng)萘χ弧?/p>
在競(jìng)爭(zhēng)尤其激烈的中國(guó)市場(chǎng)，滴滴也在不斷嘗試基于運(yùn)力平臺(tái)的本地服務(wù)，年初上線(xiàn)的跑腿服務(wù)，以及低調(diào)布局的社區(qū)電商業(yè)務(wù)，都算是典型例子。不過(guò)在滴滴大量推出的新業(yè)務(wù)之中，本地生活在前期并不能為滴滴帶來(lái)很大優(yōu)勢(shì)。
不難理解，在滴滴建立起以交通工具為主體的運(yùn)力網(wǎng)絡(luò)，并以此獲取大量用戶(hù)后，隨之構(gòu)建的強(qiáng)大的運(yùn)營(yíng)體系都屬于滴滴的核心競(jìng)爭(zhēng)力。依靠這幾點(diǎn)如何在本地生活服務(wù)領(lǐng)域賦予更多想象力，獲取新的收益，是滴滴現(xiàn)在到未來(lái)一定會(huì)去探索的事情。
從這個(gè)角度看，從今年開(kāi)始不斷分拆、升級(jí)或開(kāi)啟新業(yè)務(wù)的滴滴，大部分業(yè)務(wù)基本上都圍繞著出行這一大塊市場(chǎng)，在出行的垂直場(chǎng)景下進(jìn)行縱向深度挖掘，更像是在「修煉內(nèi)功」。
和 Uber 一樣，滴滴也在嘗試橫向擴(kuò)張的最佳方式，最終構(gòu)筑護(hù)城河之外，印證滴滴體系在新領(lǐng)域的價(jià)值所在。
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